今日是春节后首个交易日，A股大幅跳空高开，投资者喜收开门红包。上证指数盘中收复3300点，创半年来新高，两市成交急剧放大。
盘面上，新能源车、软件服务、酒店餐饮、大飞机等板块涨幅居前，煤炭、运输服务、保险、传媒娱乐等板块小幅下挫。北上资金净流入逾166亿元。
值得关注的是，兔年开市首日，影视股集体跳水，1月30日上午，光线传媒大跌超9%，博纳影业跌超6%，金逸影视、博纳影业、横店影视、万达电影、中国电影、幸福蓝海等纷纷走弱。
1月29日晚间，光线传媒高调“秀肌肉”，公司公告显示，截至1月28日，公司来源于电影《满江红》的营业收入区间约为6300万元至7000万元。光线传媒表示，目前该影片还在上映中，在中国内地的票房收入以中国内地各电影院线正式确认的结算单为准；同时，该影片在中国内地的非院线发行收入，以及海外发行收入等尚未最终结算。
除参投《满江红》，光线传媒在春节档还有主投、发行的影片《深海》及参投影片《交换人生》上映，在春节档票房分别排名第五、第六位。
另外，昨日晚间中国电影披露业绩预告称，预计2022年度净利润为亏损2亿元到2.4亿元。中国电影参与了《流浪地球2》、《满江红》、《熊出没·伴我“熊芯”》、《无名》等春节档电影的出品制作。中国电影表示，随着疫情防控政策的持续优化，2023年公司各项业务已逐步恢复。
港股影视个股亦表现不佳，截至发稿，欢喜传媒、猫眼娱乐跌超9%，阿里影业跌超7%。
全球新能源汽车狂飙
节后首个交易日，新能源汽车板块掀涨停潮。板块指数放量高开高走，盘中最高大涨逾4%，半日成交超前一交易日全天成交，盛帮股份、东山精密、广东鸿图、众业达等近20股涨停或涨超10%。在新能源汽车大涨带动下，一体压铸、无人驾驶、锂电池、汽车电子等相关板块也强势上攻，拓普集团、瑞鹄模具等涨停。
消息面上，春节假日期间，海外市场新能源汽车板块表现活跃。特斯拉一度连续2日大涨超10%，全周累计暴涨逾33%，创下近十年来单周股价最高涨幅，市值重回5600亿美元上方。中概股蔚来也上涨14.81%，小鹏汽车上涨13.72%。
港股市场新能源汽车板块亦跟随大涨，比亚迪股份在春节假期上涨8.75%、理想汽车上涨14.45%，力劲科技、赣锋锂业、亿和控股均实现大涨。
乘联会认为，随着防疫政策放开后居民出行趋于正常、消费者信心恢复、特斯拉等车企降价等，春节之后，车市会有一波入门级消费者的购车潮。
但受高基数以及春节假期、补贴退坡、疫情等多因素影响，新能源汽车增速开始放缓。乘联会预计2023年1月份新能源乘用车零售销量36万辆，同比增长1.8%，环比下降43.8%。
从已公布的2022年公募基金四季报来看，股票型开放式基金和混合型开放式基金都在四季度进行了较大幅度调仓换股，尤为引人关注的是大幅减持新能源汽车概念股。
根据Wind数据不完全统计，基金去年四季末重仓的新能源车行业公司有11家，较三季末减少5家。其中有1443只基金持股宁德时代，持有2.61亿股，较三季末减持500万股，这已是基金连续第2个季度减持宁德时代。
基金减持亿纬锂能的力度则更大，2022年二季末时，基金合计持股亿纬锂能5.14亿股，截至四季末，基金持有亿纬锂能4.14亿股，减持1亿股。同期，基金持有天齐锂业的股份也由3.14亿股降至1.46亿股，减持了一大半的仓位。
银河证券表示，在高基数背景下，新能源车行业增速将明显下滑。但新能源汽车仍是国内促进消费增长的重点领域，一旦销量不及预期或将得到多部门政策的保驾护航，而特斯拉在全球范围的全面降价，也或许产生鲶鱼效应，刺激消费。如果悲观预期得到改善，板块个股也有望迎来估值修复行情。
软件引领科技股大涨
以软件服务为首的科技股节后首个交易日集体大涨。其中，软件服务板块大幅高开，盘中一度涨逾2%，创近11个月来新高，拓尔思、海天瑞声、赛为智能、云从科技等多股20%涨停，汉王科技等逾10股亦涨停或涨超10%。人工智能、信创、云计算、区块链等板块也全线大涨，川大智胜等涨停。
近年来，受疫情、美联储加息、俄乌冲突等不利因素影响，全球经济增长挑战再起，“逆全球化”更是愈演愈烈。在逆全球化的大背景下，作为产业链安全的一部分，信息技术领域国产替代引起高度关注。随着国家信息化总体战略布局的推进，我国软件产业市场规模不断增长。
根据信通院报告，全球主要的47个国家数字经济规模为38.1 万亿美元，占GDP比重为45%。德国、英国、美国数据经济占GDP比重均超过65%。而我国数字经济规模约为45.5万亿元，占GDP 比重约39.6%，仍有较大发展空间。
IDC预计未来5年，中国安全软件市场将以年均复合增长率25%的增速领跑市场。软件市场将占中国网络安全市场IT总支出的40%。
不过中国政府雄心勃勃的规划显然超出了IDC预计。根据春节前，工信部、网信办、发改委等十六部门印发的《关于促进数据安全产业发展的指导意见》，提出到2025年，数据安全产业规模超过1500亿元，年复合增长率超过30%。
嘉实基金表示，电子科技行业先有硬件的基础，接下来就是软件程序的兴起，最后是商业模式的落地，这是科技周期遵循的产业晋级和投资顺序。科技上半场的竞争在芯片，下半场就该轮到软件。“先硬后软”的发展模式在新能源车产业的大发展里，正在逐步验证。
校对：赵燕
央行又降息了，这次又是15个基点，绝对是超了预期。几乎所有人都在说，降息有利于股市，也能刺激消费，没想到的是，随着降息的公布，国内股市不仅没涨，反而出现了不小的下跌，事出反常必有妖，这究竟是怎么回事呢，是降息不管用了，还是有什么其他原因呢？
8月15日，央行意外宣布降息，中期借贷便利MLF利率从2.65%下降到2.5%，一下子调降了15个基点，大大超了预期。
为什么说是超预期了呢，有两个原因，今年六月份央行刚刚降过息，这才过了两个月后再次降息，实属罕见。第二，这次降息的幅度很大，一下子调降了15个基点。
中期借贷便利MLF可以看作是金融机构向央行批发的资金成本，批发价降了，对应零售价格自然也要下降，而资金零售价对应的就是贷款市场报价利率LPR，就是咱们企业、个人向金融机构申请贷款的利率报价，因此，市场预期到这个月20号，LPR也将跟着下调15个基点。
企业和个人自然是欢迎降息，房贷利率要降，企业的融资成本也会下降，剩下来的钱到哪里去呢，还可以刺激消费和投资，因此，不管是对楼市、股市，降息都是利好刺激，可这次降息后，国内A股的反应却叫人看不懂了。
随着降息消息的公布，上证指数却出现了不小的跌幅，盘中一度跌破1%，下午金融板块出现救市资金，猛拉指数，好不容易，最后上证指数收跌0.07%，没有太难看，深证成指和创业板指数跌幅都在0.7%以上。全市场5000多个个股，超过3500只股票出现了下跌，更不及预期的是市场热度和交易量，在降息利好的刺激下，A股全天的交易量刚刚过7000亿，创造了近期交易量的一个低点。
降息似乎对股市已经不管用了，这背后又是什么因素在起作用呢？我总结了三点原因，特别是第三点，一般人恐怕都忽略了。
首先，A股的定价机制已经发生了根本性的变化。
随着人民币国际化的不断深入，再加上国家持续推进金融开放，参与A股投资的海外资金越来越多，这些资金我们称之为“北向资金”，因为对市场反应较快，也被投资者称为“聪明的资金”。这些资金在国内股市的话语权在不断增强，已经成为了A股定价的重要参与者，从最近几个月的盘面来看，北向资金甚至有点引领方向的意思，如果当天北向资金大幅买入，通常股市就容易走出大的行情。
可不管国内央行是降息还是降准，这些利好消息没有办法直接影响海外资金的基本面。就拿8月15这个交易日来说吧，这一天北向资金一共流出了将近98亿元，对股市构成了非常大的压力，也是导致当天行情不尽如人意的一个重要原因。
其次，我们再进一步想，北向资金在A股的定价权在变强，那又是什么因素会决定北向资金的去留呢？
影响最大，最直接的还是美元利率和外汇走势，简单来说，如果美国持续加息，美元持续走强，外资必然会被更高的美元利率所吸引，很可能又回到美国本土市场。
就拿利率来说吧，现在美联储给出的美元基础利率已经超过了5%，这么高的资金利率，就算是什么都不干，把钱就放在银行里，也是妥妥的躺赚。
汇率也是同样的道理，最近人民币兑美元汇率已经涨到了7.3的关口，人民币贬值了，对应的以人民币计价的资产就都要打折，这同样也会导致海外资金流出A股进行避险。
最后一个原因，和近期公布的国内7月经济数据或许有关系。
在国家公布的经济数据当中，有两个数据显得非常扎眼，消费者价格指数CPI环比下跌0.3%，社会消费品零售额增长率也回落到了2.5%，比6月的3.1%还要低。
今年国内经济一个重要的发力点就是扩大消费，从去年开始，各种重大会议就把“刺激和扩大消费”作为重点议题，在政策面，国家也推出了相当多的政策来鼓励消费，可结果呢，至少从7月的经济数据来看，消费恢复的情况并不尽如人意。
老百姓不消费，不是因为不懂怎么花钱，而是因为没有闲钱，用网友的话来说，房子、医疗和教育，三座压在国人身上的大山就够烧钱的了，哪还有闲钱呢。国家同样也看到了这个现象，因此，最近推出的一系列政策，比如医疗反腐，看上去和促进消费一点关系都没有，实际上都是为了给国人减轻经济负担，而在货币政策层面，最快、最直接的方式莫过于降息了。谁让利率的那一头，牵着咱们千千万万普通家庭的房贷呢？
因此，在消费“慢恢复、弱反弹”的现实面前，股市中各路资金的观望情绪很浓，不少投资者认为，屡次的降息或许说明，政策底部已经出现了，而根据股市运行规律，市场底部的出现要比政策底部晚几个月，在这种预期面前，即便是超预期降息这样的大利好出现，市场资金仍然会稳一稳、等一等。
说了这么多，大家应该明白了，为什么这次央行释放了超预期的降息利好，国内股市没有立刻出现反弹，表现地不及预期，实际上，一切都有迹可循。不过话又说回来了，股市已经回调了一段时间，国家政策频出，想要活跃资本市场，不会是一句空话，这个时候，怎么样都不应该太悲观了，阳光总在风雨后。
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