很多散户都觉得技术指标能稳健赚钱！那么编程高手可以直接编写一套按照技术指标信号自动交易的交易系统，就成了永远的提款机，可惜世界上没有这样的提款机，所以迷恋任何的技术指标最后最会只会害了自己。技术指标只能做参考辅助判断，玩股票要想赚大钱，需要明白股票的本质是什么。
股票背后是一家家真真实实的公司，而不是股价或者K线图，我们买股票就是成为一家上市公司的股东。
所以新手一开始玩股票，首先要花重心去了解股票背后的上市公司。而我们看到很多的10倍股就是我们生活中耳熟能详的公司。
卖文具的晨光文具 ，卖牛奶的伊利股份 ，卖酱油的海天味业 ，卖白酒的贵州茅台 、五粮液 ，卖电器的美的 、格力 ，卖基金的东方财富 ，卖扫地机器人的科沃斯， 过去都有10倍以上 ，也是我们生活中熟悉的企业 。
有一位通过投资股票和华为创始人任正非先生身价相当的超级牛散，那他是怎么赚钱的。
“药中茅台”片仔癀近日遭爆炒，一粒药被卖到1600元，堪比黄金。在市场热议下，该股股价也迭创新高。10年暴涨300倍的片仔癀，成为一代神股，同时也成就了一代造富神话。“超级牛散”王富济作为片仔癀的第二大股东，曾被称为“片仔癀扫地僧”，12年坚持持有片仔癀。
随着片仔癀市值飙升，王富济因此获利颇丰，如今身价超百亿，与任正非并列。据悉，王富济被誉为A股第一牛散，素有“片仔癀扫地僧”之称，多年来长期持有，极少卖出，如今赚的盆满钵满。其实在王富济的持股中，绝大多数是在2009年买入的，经粗略计算，王富济当时的建仓成本大概在2亿元左右，至今12年的时间已经大赚60倍。
王富济，知名牛散，著名投资人，被誉为A股第一牛散，个人资料不详，行事低调，极少出现在公众视野，2009年开始投资片仔癀，现为片仔癀药业第一大自然人股东，据相关人士预估，该笔投资如今已为他带来数十倍回报，同时直接、间接持股、控股多家上市企业，目前身价约102.3亿元，位居漳州富豪榜第3名。
从这位超级牛散，我们再次看到，任何伟大的投资都是时间的玫瑰，绝对不是很多散户希望的半年、一年就能达到的！选择自己看好的公司或者基金，后面要做的就是学会坚守！
所以基础知识是一定要悟透的！之后要沉下心来慢慢等待，炒股不懂入门基础，再做十年也枉然，想把炒股当成自己的第二职业，那基础知识要牢记！牢记这些专业术语，炒股起来不费力，新手看了提高认知，老手看了温故知新！
昨天老婆整理房间的时间翻了出来，师傅传授的一本股票基础笔记，当我重新看到这本笔记后，感触良多。刚入市前两年啥也不懂，本来想着在股市赚点零花钱，后面慢慢把股市当作副业，到现在炒股养家，我师父对我的帮助真的很大。
我师父说自己以后有能力了一定要多帮助别人，股市其实就是社会的缩影，也是人性暴露的集中点，如果你不想离开股市，只有强化好自己的知识点，才能克服贪婪和恐惧。
炒股是生活的一部分，想把它当成自己的第二职业，那就要从头开始学习，没有一点一滴的基础知识积累，没有时间的磨炼，想成功谈何容易。只有知识积累多了，经验丰富了，对市场有独特的见解，才能在股市中得心应手。
我炒股十五年，时间不长也不短，我认为打好基础是非常重要的。只有基础夯实了，才会有后面的炒股高手一说！
祖传诀窍我炒股将15年，从亏损60%到炒股养家，几乎所有的技术和方法我都试过了，要说真正帮助我走出亏损泥潭的，还是我总结出6大适用于大多数股民的炒股经验，每一条都是真金白银堆出来的经验，无论你是刚入市还是老股民，读懂少走5年弯路！
炒股经验1.陪伴是最长情的告白，不仅是对爱人，对股票也要有这种结发妻的情怀，一直说格局决定结局，究竟什么是格局呢？我觉得在古票圈的格局就是情怀和对一只票的信念
2.自从高 层发了提振市场信心的消息之后，中特估和低位高古息蓝筹都有了明显的上涨，我也在这一波行情当中有所收获，复盘总结了一下，还是觉得一定要有一套自己的交/易习惯，雷打不动，坚定的人一定会受到时间的青睐，在上一个微头条，我给大家写了我的交/易习惯，如果大家能领会到其中我想告知的含义，你大概率是会在这波行/情当中有所收获的
3.不要追求完美，不仅是古市，人生同样适用，人们普遍在追求完美上执念深重，作为猿类生物，贪婪和好斗是两个永远无法解决的问题，我们可以去看一看动物园的猿类动物，其实它们跟摘下面具的人类非常相似，所以有时候，如果看不清自己的人性的话，就去动物园看看这些猿类，然后往相反的方向，去修掉自己的习性。
见好就收，知足常乐，这些都是有用的废话，当你没有用血淋淋的教训去感悟的时候，它们其实并不值钱
4.全网都在说财富是认知的变现，但认知又是什么呢？认知不是你知道什么，而是你坚定的相信什么，并且坚定的执行什么，我们知道的太多了，但依然过不好这一生，很多40岁左右的人，依然是高认知的穷人，前一阵我一直在思考这个问题，为什么有些人什么都懂，天南地北，宇宙鸿荒，无所不知，但依然过的很贫穷，后来我想明白了，这些人当中都有一个非常共同的特点，就是他们永远都不愿意承认别人比自己强，骨子里那个傲慢太坚固。
5.有人说，投姿就是一场修行，其实，五年前，我把这句话当成一句话，三年前，我把这句话当成一种真理，现在，我把这句话当成一种行为准则。什么是修行？
修行就是修心性，一切唯心造，一切福田不离方寸，方寸就是指的心，孙悟空曾经去灵台山拜师学艺，灵台山上有这样一句话，灵台方寸山，斜月三星洞，其实这两句话都是在说一个“心”字，你的灵台山就是你的心，所以不管是投姿还是人生，都是一场修行，把习气修走，把福气修来
6.钱一定不是求来的，当你绞尽脑汁，机关算尽的去求财的时候，其实你已经离正道越来越远，你可以发现在你的生命当中，大财都是天降的，跟你的能力有一点关系，但跟运势关系更大，所以时时刻刻做自己就好，不用每分每秒都想着怎么去发财，当你一直想怎么去发财的时候，你只是告诉你内心的自己，你是一个无比匮乏的人，你无法激起你内心的力量，做一点利他的事，做一点有爱的事，内心就会有方向。
整理总结出股市9张交易思维导图，学习总纲，建议收藏下面笔者为大家分享包括股市导图总纲、k线、均线基础、切线、指标分析、选股方法、板块轮动和股市各类骗局，希望能给大家来个股票知识大梳理，希望股友们可以从中找到适合自己、想要学习的方法，帮助大家建立清晰有效的交易系统。
（注意：导图这里被压缩，如看不清晰的可以找我要高清图片）
1、股市导图总纲
2、K线
3、均线
4、切线
5、指标
6、股市统计
7、选股方法
8、板块轮动
9、股市各色骗局
我炒股15年，盈利8年,还总结出9条铁律，话很短，含金量很大，如果看完觉得没用，随你怎么说我！
炒股铁律第一，顺势而为！当一只股票10日线拐头向上，基本上都能涨一波，跌破10日线或者反弹不破10日线基本上进场容易出场难，所以咱们多参与站上10日线，尤其是二次回踩10日线不破的股票！
第二，避免频繁交易！大盘以20日线为基准，突破20日线我们进场，跌破20日线就暂时休息，一轮像样的反弹都会先站上20日线！
第三，不要迷信指标！指标很管用，但不能迷信指标，尤其是该止损的时候发现比如KDJ指标处于低位的时候不能犹豫，要知道低位不代表拐头，很可能反复钝化！
第四，注意换手率！当一只股票的换手率高于20%甚至30%的时候，这时候意味着主力很容易出货，就不能过度去追了，否则很容易套在高位！
第五，少追人气票！一般来说主力在上涨超过150%后准备出货的过程中总是伴随着各种利好新闻的出现，这时候咱们要注意甄别，可能因为小利润而陷入深套！
第六，关注成交量！如果一只股票近期成交量没有放大1倍以上，那么意味着这票人气很低，尽量不要参与，因为无论是主力建仓还是拉盘都需要成交量配合！
第七，忘掉你的成本！股票的进出与成本无关，只和趋势涨跌破位突破有关，不要过度关注持仓导致该出不出，该拿不拿的尴尬局面出现，这也是很多股民的通病！
第八，不碰ST股！虽然近期ST股连续冲高，但这只是少部分，更多的是在退市的边缘，一旦参与稍不注意要么连跌要么退市导致血本无归！
第九，减少补仓！股票下跌肯定是趋势出现了问题，这时候考虑的是离场，而不是补仓做T，要知道强势股你补仓没啥必要，弱势股再补也于事无补！
以上9点，都是我真金白银在市场上面验证出来的，一定要反复看，加深印象，我相信你的炒股水平，会突飞猛进的！
技术是生存之本，授人以鱼不如授人以渔，以小博大是投资的真正魅力，拿住有把握的利润是理财之根本！觉得喜欢的话点赞关注笔者，持续分享股市干货，一起领略股市的奥妙！最后祝大家投资顺利股票大涨长红！
作者：投资大顽主
来源：雪球
投资大顽主（ID：tradertop）专注于顶尖交易员非虚构系列故事写作，成立以来坚持面对面深度采访，与您一起感受交易世界的多元，今天分享的人物特写是雪球用户【郦道元】。
采访 | YJ
撰文 | YJ
2019年，科创板即将设立的消息刚一出台便引爆市场。其中，一项关于放开T+0交易的建议引发市场持续热议。
尽管长期是T+1交易制度，但其实T+0交易模式早已在股市中渗透，并且派生出一个特殊的群体——日内交易员，而郦道元就是其中的佼佼者。
虽然不是最早的探险者，但是，凭借自己勤奋和善于思考的特质，郦道元很快便抓住了T+0交易的核心，并以此作为自己交易生涯中最重要的主线。
1
约定见面的时间快到，我很好奇出现在面前的郦道元是什么形象。在外界看来，交易员这个群体普遍神秘、低调，他会有什么不同吗？
很快，咖啡店门口突然闪出一名男生。尽管比我想象中年轻，还带有点学生气，但我直觉应该就是他。
在我挥手之际，郦道元也快步向我走来用微笑确认。
更意外的是，他的太太也一起出现了。
尽管2012年才入市，但是在T+0交易领域，郦道元俨然已是一名老将。
国内股市实行T+1交易，现在市场上所谓的T+0交易并不是真正意义的日内交易，而是指对已持有股票进行的日内操作。
尽管市场已普遍适应T+1交易机制，但其实早在1992年5月，上海证券交易所就曾经实行过日内回转交易制度（俗称T+0）。
随后，1993年11月，深圳证券交易所发布《深圳证券交易所回转交易管理暂行办法》。该办法第二条明确回转交易概念：指在不改变现行清算交收期的前提下，投资者在交易日当天得到成交确认后进行的反向交易，即买进(卖出)委托成交确认后，清算交割前可再委托卖出(买进)。
但是，在T+0交易实行之后，A股市场暴涨暴跌成为常态，大小散户均被疯狂收割。
直到1995年，为保护中小投资者，监管层决定将T+0交易调整为T+1交易，并一直沿用至今。
尽管长期是个T+1交易市场，但其实日内交易模式一直在市场的各个局部进行探索。
2010年，国内陆续上市创新品种融资融券和股指期货，这两个衍生品的特点之一正是实行T+0交易机制。
融资融券中的融券可以当天借券还券，这意味着信用账户已基本实现T+0交易。就这样，在一批美股交易员的推动下，创新者就从那时起开始借助融券进行T+0交易。
而这一年，郦道元才刚刚上大学。
2012年，就读大三的郦道元开户入市。
和不少90后交易员的路径一样，郦道元刚开始受到的是淘股吧的启蒙。在那时，郦道元每天最大的乐趣就是拜读著名游资赵老哥、炒股养家在炒手杯上的实盘交割单。
连续两个月在模拟盘上获得50%收益，郦道元信心满满的拿着学费进场，结果亏得一塌糊涂。尽管起步战绩不佳，但短期挫折并没有让郦道元退却，他内心中的星星之火还在继续燎原。
2013年，郦道元大学毕业后进入佛山一家国企工作。与摸鱼写作的刘慈欣类似，在这家国企中，郦道元最大的收获就是可以一边工作可以一边炒股。
同年10月，上海证券交易所调整交易规则。新规则将债券ETF、交易型货币基金和黄金ETF等品种调整为T+0交易，但市场最关注的股票品种仍未被列入。
在国企工作阶段，恰逢2014年的大牛市启动，郦道元正好赶上这班杠杆列车。由于觉得在国企待着没什么意思，手上也攒了点生活费，郦道元决定辞职前往上海做职业交易。
不久，从淘股吧转场雪球的郦道元无意中发现大V梁宏正在招聘日内交易员，这个消息意外为他打开了一扇新的窗口。
由于在超短领域并无明显进步，郦道元尝试转型T+0交易。经过1个月左右培训，郦道元迅速上手，他强烈意识到自己似乎更适合做T+0交易。
与超短相比，T+0交易更加纯粹。交易者不用过多考虑题材、热点，主要还是以技术图形为主。
在T+0的交易策略中，郦道元最常用的是放量突破、板块联动和超跌反弹。这三大策略基本都是5分钟内解决战斗的高频交易。用历史交易数据回测，郦道元的胜率可以达到70%以上。
在被问及是否在T+0交易上有天赋时，郦道元犹豫了一下，「天赋不好说，我觉得我比较自律。」
在T+0交易中，交易员更多的是一种条件反射式的操作，只要执行到位，结果都不会太差。
既然股票T+0交易做得好，那是不是意味着期货也一样能做好。
郦道元给予明确否定。在他看来，在股市中，与交易对手相比，T+0交易员主要有两大优势：一是流动性优势。在全市场只能T+1交易的机制下，拥有底仓的交易员天然就具备当天来回交易的权限，这是普通投资者无法比拟的优势。二是速度优势。T+0交易员普遍经过特殊训练，在交易速度上也明显强于普通散户。
而在天然就是T+0交易的期货市场上，交易对手大多是机构、职业炒手和程序化交易等，这两大优势毫无竞争力可言。
郦道元很早便明白这道理，他要做的就是死死守住A股T+0的能力圈。
可是，好景不长。由于股灾发生，疑似造成市场异常波动的衍生品被盯上。2015年8月，沪深两大交易所陆续取消融券T+0交易，规定融券之后只能T+1日还券，这样就直接把T+0交易的路给堵上。
以此为生的T+0交易员一夜之间便面临生存困境。这种熟悉的场景正如马云说的，「有时候，打败你的不是技术，可能只是一份文件」。
2
上手不久就遭遇市场巨变，郦道元并没有气馁，而是耐心等待市场调整。
没想到的是，股灾在1.0之后继续恶化，2.0、3.0版本接连出现。在这个泥沙俱下的过程中，大多数持股者均是深套，再老辣的交易者都无法想象市场竟然可以如此下跌。
在这种背景下，市场自然派生出解套需求。
而在各种解套方法中，T+0交易逐渐成为主流。
就这样，寻找解套方法的投资者和寻找股票做日内交易的交易员在这个特殊场景下意外擦出火花。
在采访中，郦道元一直强调交易员高度依赖资源，而这个资源指的正是券源。
好的券源有足够大的振幅和换手率，这种股票的走势更加匹配设定好的几大交易场景。
当场景出现时，交易员只需按策略执行即大概率可以盈利，而保持盈利的交易员反过来又可以牢牢的控制住好的券源，从而形成良好的正反馈。
这也解释了市场不少人的疑惑——既然日内交易做得好，为什么不自己单干？
在T+0交易中，交易员与负责提供券源的平台机构必须相互依存，这也是现代行业发展的一种自然分工。
2016年，随着T+0交易的活跃，市场逐渐关注到这一领域，这一年应该是T+0交易最高光的时刻。
由于熊市开启，市场追求绝对收益的固收产品和类固收产品开始热销。其中，挂钩T+0交易的产品一度成为市场热点。
这种产品的策略其实是中性对冲加T+0交易加网下打新的组合策略，具体操作是买入一篮子股票，然后用股指期货完全对冲。在对冲掉系统性风险之后，交易员就可以用这篮子股票做T+0交易和参与网下打新来创造收益。
由于收益稳定而且好推广，这种策略很快获得银行、券商和三方理财等代销渠道的青睐。
但是，在上海一家私募机构看来，对持有股票进行T+0交易是机构投资者的必备技能，这并不是什么新鲜事，现在把T+0交易单独拎出来作噱头其实只是营销上的策略。
郦道元基本同意这个观点，他觉得T+0交易只是配套的交易策略，有股票底仓后做T+0交易可以，但不能为了做T+0交易而去建仓，这样就本末倒置了。
不管怎样，就在这一年，T+0交易的热点蔓延到圈外。当年便有圈外老板邀请郦道元前往广州负责组建交易团队。
在中国的投资环境中，市场过热的标志往往就是完全不懂的资本介入。
很快，接受邀请的郦道元重回广东，只不过这一次他的身份已经发生改变。这其实也符合T+0交易员的发展路径。在交易成熟之后，优秀的交易员一般会转型成为培训师，以培养团队和交易管理为主。
在培训模式中，各家T+0机构的方法各异，有的军事化管理、有的放养，郦道元表示都有做得好的。
单从交易员招聘来说，有的机构爱招打游戏者或者发型师等职业快手，有的机构则直接就要「白纸」。
「白纸」指的是从来没有过交易经历的人。在这些机构看来，以前的交易经历只会影响交易执行，他们要的只是你服从。
但在郦道元看来，其实这些都无所谓，关键还是看是否有纪律。自己就是有交易经历出身，照样可以做好T+0。
当然，在T+0交易中，基本功是必须的，包括小键盘速度要达到每分钟220到250、用模拟盘强化训练开平仓和止损以及持续对交易进行分解复盘。
2016年底，市场热度不减，《南方周末》、《中国证券报》和《证券市场红周刊》等媒体陆续发出关于T+0交易的报道。
谈及媒体报道，郦道元突然坐直身子，表情严肃，「对，这个事情要好好说一下。」
在郦道元看来，当时的媒体报道并不客观，不少内容与事实差别很大。其中，夸大交易员的收入最为显著。郦道元觉得交易员的真实收入并没有报道中的那么高，事实上交易员的收入差距极大，有收入高的也只是个别交易员，不能以偏概全。
另外，郦道元表示「T+0工厂」的名头也是媒体强加的，从业者从无自称工厂的态度。他觉得T+0交易在一定程度上被妖魔化了。
在市场关注后，监管层加大对T+0交易的监管。不多久，感受到监管压力的老板选择退出，老板明确表示不想做违规的事，郦道元只能再度返回上海。
屋漏偏逢连夜雨，除了监管收紧，2017年的市场风格也切换到大蓝筹上。传统高波动的股票陷入低迷境地，优质券源极度稀缺，这直接对T+0交易的生存带来冲击。
尽管已保持三年盈利，但是看着身边交易员陆续退出，郦道元意识到日内交易生涯可能真要结束了。
3
T+0交易最怕的不是大涨，不是大跌，而是不涨不跌。
为解决振幅不足的困境，有的机构开始尝试研发T+N交易。
在郦道元看来，在日内振幅不足的情况下，确实有些机构探索延长交易频率。而一旦延长时间，这个又和日内高频交易的本质相悖。T+0交易原则上不承担隔夜风险，而一旦冒险放大敞口，那么这和赌行情没什么区别。
在交易难做的行情下，不同的交易员有不同的应对方法。郦道元的应对方法是克制，不好做就少做。
在做了两万笔日内交易之后，郦道元总结了四大亏损原因，一是行情不好时频繁做单，二是冲动追单，三是不及时止损，四是逆势做单。
2017年，郦道元尝试在雪球上加大推广，希望借此获得更多资源，打开突破口。
当然，在交易上，郦道元还是保持良好状态。在艰难的2018年，他仍然获得了10%左右收益。
后股灾时代，郦道元觉得自己比较喜欢做空。原因很简单，就是账户的现金较少，他只能做空。而这种交易思路恰好符合三年熊市。
与超短类似，T+0交易同样是拼专注、拼反应，交易员也是吃青春饭。
按照郦道元测算，从交易员个人管理规模和市场成交量来反推，目前市场上预计有上万名T+0交易员。
2018年12月，界面新闻发出深度报道「消失的T+0工场」，报道阐述了T+0交易员当下艰难的生存状态。
在T+0行业中，从业的交易员普遍没有底薪，唯一的收入只有盈利提成。
日内交易领域的垂直公众号「交易前线」在2018年底曾做过一次调查问卷，结果显示40%的交易员月平均收入在5000元以下，生存处境堪忧。
目前交易员寻找工作主要还是通过58同城、智联招聘和前程无忧等招聘平台，郦道元也调侃T+0交易员找工作不要通过猎聘网，那是高端人才通道。
由于太太也在现场，我不好意思用底层这样刺激的字眼，尽量委婉的表达如何看待当下的交易环境。郦道元表示交易员的生存环境确实不佳，但还是有表现好的交易员。
在我们交流的过程中，从事财务工作的太太一直微笑，除了偶尔抿一口饮料之外并不干涉话题。
在被问到是否支持先生从事交易这一行业时，太太的表现出乎我的意料，只见她一脸骄傲，表现出足够暖心的一面，「支持啊。」
在交流过程中，在选股方面，郦道元也不会不懂装懂。郦道元表示自己只负责T+0交易部分，选股并不太懂，具体还要看公司的投研团队。
2018年底，上海证券交易所设立科创板的消息横空出世。随后，交易所就六项配套业务规则向社会公开征求意见。
在《上海证券交易所科创板股票交易特别规定（征求意见稿）》中，尽管交易所没有把T+0交易列入征求意见，但在2019年2月15日的讨论会中，参会代表关于放开T+0交易的建议引发市场热议。
对于放开T+0交易的话题，其实早在2013年10月25日的新闻发布会上，证监会便公开回应T+0交易制度不存在法律障碍，但是能否在A股全面实行还需审慎评估。
在监管层看来，尽管放开T+0交易有一定的积极意义，但是同时也伴随着不小的风险隐患。
可以预见，一旦放开T+0交易，那势必会带来流动性的过剩，这对换手率已居世界前列的A股来说毫无意义。
更大的隐患是，高频交易全面进入市场将会带来无法评估的风险。就像美股在2010年5月6日的「闪电崩盘」中，高频交易者快速撤单离场，导致市场流动性瞬间枯竭，使得风险迅速传播。
时至今日，同样是长期诟病的涨跌停板制度已经松动，而T+0交易的放开仍然遥遥无期。
《梦想与浮沉——A股十年上市博弈》作者王骥跃认为，T+0没能在科创板上实施，可能是交易所希望交易机制与其它板块保持一致，不希望科创板在试点期间便暴涨暴跌，也可能是若干年前T+0和无涨跌幅限制的权证交易留下的惨烈情形过于深刻。
如果T+0交易实行，那么对中小投资者来说可能将是一场恶梦。
只要T+0交易没有全面普及，在这样的特定市场中，像郦道元这样的T+0交易者才有生存土壤。
未来
进入2019年，郦道元明确表示现在已不适合做空，因为市场整体跌幅已经很深，应该逐渐调整为做多思维。
1月中旬，一则关于券商股票交易接口有望重新开放的新闻引发市场热议，不少机构投资者乐观判断量化交易的春天即将到来。
就像其它人机竞争的领域，量化交易的广泛应用有可能将改变现有局面。
雪球用户「上大第一俄洛伊」就曾向郦道元付费提问「请问您觉得计算机能取代T+0交易员吗」。
郦道元觉得可以参考美股交易进程，在2008年前，美股也有很多手工日内交易员，但随着美股程序化的普及，手工交易已经很难生存。但是，对于目前还是以散户为主的A股来说，量化交易的进度应该还没这么快。
另外，由于信息不对称，目前T+0交易的券源主要还是集中在传统的手工交易机构手中，量化交易机构暂时还很难把大部分底仓收集过来，这也会给量化交易的研发带来难度。
尽管还是靠手工交易为生，但郦道元对量化交易的动态保持高度关注。其实他已经有些创新交易策略在尝试量化，只不过由于初期量化成本较高，暂时还没有深度介入。
就像不少量化交易机构碰到的难题一样，容易量化的策略不赚钱，而赚钱的策略不好量化。或许，这就是A股的迷人之处。
引用地址:https://www.gupiaohao.com/202311/44256.html
tags: