智通财经APP获悉，6月17日，我国第三艘航母“福建舰”下水，A股国产航母板块午后直线拉升，截至收盘，银邦股份(300337.SZ)涨停，贵绳股份(600992.SH)收涨8.66%，宝塔实业(000595.SZ)、中国海防(600764.SH)、中船防务(600685.SH)等股跟涨。中航证券认为，短期看，6月份依然是军工行业的做多窗口期。
据央视新闻消息，17日上午，经中央军委批准，我国第三艘航空母舰命名为“中国人民解放军海军福建舰”，舷号为“18”。福建舰是我国完全自主设计建造的首艘弹射型航空母舰，采用平直通长飞行甲板，配置电磁弹射和阻拦装置，满载排水量8万余吨。该舰下水后，将按计划开展系泊试验和航行试验。
海军、中国船舶集团有限公司领导以及军地有关部门领导、舰艇科研生产单位的干部职工和部队官兵代表参加仪式。
航母是现代大工业的产物，既涉及精良的造船工业技术，又包含航空航天技术(因为航母还要与卫星建立联系)，还囊括兵器、导弹、火炮、电子等各军事科技领域。据估算，一艘航空母舰的背后，是成千上万家企业的融合，其中60%-70%都是民企。
据统计，A股国产航母概念包括：银邦股份、贵绳股份、宝塔实业、振芯科技 、中国海防、东方锆业、中直股份、中国动力 、昊华科技、华强科技、中航光电、泰豪科技、中国一重 、金信诺、航发控制、中国重工、中航机电、北方导航、中国卫星、中船防务、中航西飞、中船应急、宝钛股份、北斗星通、海兰信、航发动力、南山控股、中船科技、四创电子、中航重机、中航电子、亚星锚链、国瑞科技、中国船舶、航发科技、光电股份、新日恒力。
其中，贵绳股份特种用途钢丝绳成功用于辽宁舰等重大海洋装备上，公司曾表示，我国第一艘航母上所用绳80%左右由公司生产提供。
中国海防子公司长城电子主要从事水声信息传输装备和各类电控系统的研制和生产，具体产品包括各类军民用水声信息传输装备、水下武器系统专项设备等军品领域产品。
中国动力旗下武汉船用机械有限责任公司为首艘国产航母配套了调距桨等系列装备螺旋桨轴等系列装备;河南柴油机重工有限责任公司为首艘国产航母提供应急发电机组设备;重庆齿轮箱有限责任公司为首艘国产航母配套新型动力系统。
东方证券表示，产业前景叠加国企改革不断深化，当前时点军工投资价值凸显。2020年以来延续至今的新冠疫情增加了全球经济的不确定性，而我国军工行业在“十四五”周期迎来了前所未有的发展阶段，新型主战装备进入了提质上量的能力建设新阶段。因此，军工企业也将在装备需求旺盛的高景气中实现高质量快速发展。“十四五”军工行业有望实现快速增长，行业赛道好、景气度高、公司产品竞争力强的核心龙头公司有望充分受益。
中航证券认为，国防军工板块的低估值(估值分位4%)，是短期内军工持续走涨的有力支持，因此军工短期逻辑为超跌后的估值修复，且修复尚未到位，中长期逻辑为稳健增长，且增长可持续。短期看，6月份依然是军工行业的做多窗口期;中长期看，军工行业的成长性和当前估值完全匹配，增长确定性和可持续性又具备难能可贵的稀缺性，维持长期乐观。
相关概念股：
贵绳股份(600992.SH)：公司特种用途钢丝绳成功用于辽宁舰等重大海洋装备上。
中国船舶(600150.SH)：公司为国内最大造船企业，大股东中船集团研制的产品几乎涵盖了我国海军所有主战舰艇和军辅船装备;公司是央企，实控人为中国船舶工业集团。
中航重机(600765.SH)：央企，实控人中国航空工业集团，公司是中国实力最强、规模最大的高压柱塞液压泵/马达科研、制造基地，涉及航母用液压装置。
宝塔实业(000595.SZ)：公司消磁设备产品用于包括航母在内的军用船舶。
中国海防(600764.SH)：子公司长城电子主要从事水声信息传输装备和各类电控系统的研制和生产，具体产品包括各类军民用水声信息传输装备、水下武器系统专项设备等军品领域产品;公司是央企，实控人中国船舶重工集团。
文/二马小姐
二季报出来后，各种解读铺天盖地。我个人比较关心的是数据语言，比如持仓的变化常常暗含了巨大的信息量。
昨天翻了些数据，想看看各路基金“军工”含量有多高（熟悉的人都知道我很早就开始看好科技、军工的大趋势），顺便发现一些有意思的基金。
这些基金不是军工行业主题基金，但是军工含量不低，有些甚至以军工为主。其次，由于这些基金还可以投资其他行业，表现出来的夏普颇有吸引力，长期收益比军工基金平均水平高，波动也更低，倒不失为看好军工的另一种替代选择。还有一个优点是，规模不大，不用争抢。
在军工占比30%到100%左右的基金里，我挑了一些过去2年业绩不错，且今年下跌幅度尚可的。其实能挑出来的也不多。文末附上了军工行业基金的数据表。
仅供参考，不代表任何投资意见。
万家品质生活
莫海波
过去2年收益率：50.87%
莫海波一向业绩不错，选股有想法。他实际上是从2021年三季度开始，前十大重仓里出现了军工股，但比重不算高。一直到今年，尤其是6月末，军工的占比提上来了。
万家品质生活二季报里，前十大重仓有4只是军工。对一位持仓集中度近70%的基金经理来说，这个姿态可以说是相当看好军工了。另外，还有3个种子有关公司。3个地产股。相当因却斯汀的想法、战略和布局。这只基金上半年的跌幅还好，下半年我想我会认真关注他。
他还有一只万家臻选也是类似持仓，军工含量略低一点点。
图：2022年二季报前十大重仓（下面相同）
华夏兴和
李彦
过去2年收益率：88.48%
李彦是去年开始注意到的。这哥们有两件事让我印象深刻：
一是去年下半年，表示“极度看好军工”，恨不能昭告天下那种。翻开2021年半年报，前十大重仓赫然全部是军工股。偶然看到他的直播，讲起军工自信的眼神，非常“阿尔法男”，但实际上挺年轻的，开始管基金时间也不算久。
另一件事，到了今年一季度，再看持仓，已是沧海桑田。前十大持仓只剩1只军工。动作之快，动作幅度之大，再次让我小小惊讶了一下。
有人说他变心太快。不过我倒是觉得，他的机警，变通，应对，让人刮目相看。市场里难道还要坚守“从一而终”。基金的一切都是结果导向。
今年他的华夏兴和，至今为止跌幅5.99%。在类似风格的基金里可以排前几位（普遍跌幅在12%以上）。同时，如果看过去2年，华夏兴和也是我找到的军工含量比较高的基金里，业绩排在最前面，88%。
今年6月末再看，他的集中度其实比早前下降了很多（一季度也降低了）。可能是降低了其他持仓，二季度末，几只军工股可能是被动的又出现在前十大重仓里了。
华夏兴华A
阳琨
过去2年收益率：54.6%
阳琨其实是很资深的基金经理了，相比于他的管理规模、履历、水平都显得过于低调了。
兴华以前是封闭式基金，2013年封闭转型开放式基金，阳琨实际上从2007年就一直管理兴华。转型之后的兴华，从2013年至今，年化收益率15.78%。还是相当不错的。
我个人觉得比较有意思的是，对市场上资历很深的基金经理来说，“资历”是一把双刃剑，有时候思维定势，或者是偶像包袱重，反而限制了对新事物的接纳能力。阳琨的持仓看起来其实是有点fashion的，有很多新东西，感觉对于时代的变化还是跟的很紧。
二季报看，前十大持仓里的军工股其实也和其他人不太一样。风格上看，可能是更偏小盘成长一点。
东吴多策略
周健、张浩佳
过去2年收益率：48.9%
这只基金2013年成立的，换过好几任基金经理，其实历史业绩不错的。周健入行很早，早先是金融工程出身，所以管过/在管的有多只指数基金。这只东吴多策略是主动选股基金（这个跨越有点意思），周健从2020年12月任职基金经理的，随后张浩佳2021年也参与进来。
我翻了一下，也就是从2020年年报开始（也就是周健接手后），大举杀入了军工。而且比重很高。一直到今年的6月底，前十大重仓全是军工，且集中度高，前十大占比高达81.53%。
吸引我注意的是，在这种情况下，回撤的幅度竟然控制的不错。可能是中间做了一些交易的原因。今年以来下跌幅度9.97%，对一个军工占比如此高的基金来说，还是可以的。
华夏产业升级
代瑞亮
过去2年收益率：28.67%
代瑞亮从2020年6月开始管这只基金，至今收益率58.48%。他也是大约从2020年年报开始，大举转向了军工。比如今年半年报，十大重仓的军工有9只。而且明显集中在航空产业链和材料这两个方向上。这个布局也是很有意思的。
他的持股集中度也比较高，前十大重仓占比77.27%。
华安大安全
舒灏
过去2年收益率：43.68%
舒灏其实管了好几只基金，但这只的业绩最突出。2018年12月开始管理至今，收益率207%，年化36%左右。但他的其他基金都没这么幸运（其他多是全市场选股基金）。所以合理猜测一下，这是不是说明选好了赛道，事半功倍？
这只基金涉足军工也比较早，2019年前十大重仓就开始出现军工股了。一直到最新的季报，前十大重仓几乎全是军工。
前海开源大海洋
董治国
过去2年收益率：61.28%
很好奇基金为什么叫“大海洋”，特地查了一下。描述是这样的：主要投资于“大海洋战略”相关股票，包括国防军工、海洋装备制造、信息安全、海洋运输、海洋油气、海洋生物医药、海水淡化综合利用、海洋新能源开发利用、旅游等等。
从持仓看，非常的军工基金。扫一眼二季报持仓，爱乐达（飞机零件公司）也有，这竟然也属于大海洋，所以逻辑是不是航母上也需要飞机？
董治国也有和舒灏同样的特点，这只基金比他管理的同期其他基金业绩好很多。
附：军工行业基金
最后附上军工行业主题基金的表格，这里面的收益率指的是过去2年收益率（截止2022年7月22日）。
本文不代表任何投资意见，投资需谨慎！
航空航天材料是指飞行器及其动力装置、附件、仪表所用的各类材料，是航空航天工程技术发展的决定性因素之一。不同飞行器使用的材料有所差异，通常包括高端钢、铝、钛等金属及合金材料，碳纤维等复合材料。
军工材料和军工电子一样，属于军工的上游，因此也是率先兑现业绩的地方。之前有过分析，军工电子以及军工材料的未来几年的净利润增速都是非常可观的，这也是为什么今年这些细分方向的龙头股屡创新高的原因。
本文主要讲述的是高温合金、钛金属、碳纤维三大方向，核心股为抚顺特钢、钢研高纳、宝钛股份、中航高科。
总市值：527亿
毛利率：16.71%
市盈率(动态)：76.1
2021~2023年机构预计市盈率分别为：58.1、44.0、34.6
2021~2023年机构预计净利润增速分别为：55.5%、32.2%、27.3%
基本资料：公司是国内特殊钢行业龙头企业，
最新业绩：公司预计2021年半年度实现归母净利润4.15-4.50亿元，同比增长126.38%-145.47%，业绩表现略超市场预期。原因在于公司不断强化精益管理，降本增效效果显著，对成本的有效管控使公司克服了部分大宗原材料上涨的不利影响。
未来展望：未来10年高温合金行业市场规模有望快速扩张，高温合金行业竞争壁垒高，而公司作为行业龙头企业，竞争优势进一步凸显，其市占率及议价权有望不断提升，业绩有望保持快速增长。
技术面分析：1）走势上看，趋势上行，从贴着20日均线到贴着10日均线，再到现在的5日均线，可以说是慢慢加速的；2）底部筹码牢靠，资金看好后市；3）RPS数值早就达成3线红，说明该股走势很强。
总市值：213.77亿
毛利率：32.43%
市盈率(动态)： 95.98
2021~2023年机构预计市盈率分别为：67.7、49.7、37.0
2021~2023年机构预计净利润增速分别为：38.1、36.2%、34.3%
基本资料：钢研高纳是中国高温合金行业的技术开拓者。公司背靠钢研院，自1958年以来，共研制各类高温合金120余种，变形高温合金、粉末高温合金均占全国该类型合金80%以上。
最新业绩：公司发布2021年一季报：营收3.50亿元，同比增长43.28%；归母净利润0.56亿元，同比增长96.79%。业绩大增主要原因系新型号逐步量产和成本控制下的毛利率提升，同时在手订单充足，高温合金产销量大增。
未来展望：公司为国内高温合金制品生产规模最大、技术水平最先进、品类覆盖最全的企业之一，60%以上的产品面向航空航天领域客户，有望充分受益“十四五”时期军机加速换代列装带来的高温合金需求放量，业绩增长可期。
技术面分析：1）走势上看，趋势向上，但是没有抚顺特钢那么稳健，会经常经历日线上的大涨大跌；2）底部筹码牢靠，资金看好后市；3）RPS数值也达成了3线红，说明股票目前处于强势状态。
总市值：246.29亿
毛利率：21.7%
市盈率(动态)： 63.96
2021~2023年机构预计市盈率分别为：41.6、32.5、24.5
2021~2023年机构预计净利润增速分别为：59.5%、27.8%、32.5%
基本资料：宝钛股份是钛材加工传统龙头，公司在军用钛合金领域具备先入优势，在发动机、飞行武器用钛合金领域占据绝对优势，航空用板材等领域占比高，充分受益军工多领域需求增长。
最新业绩：公司预计2021Q2实现归母净利润1.8亿元，同比增长78.2%，环比增长87.5%，业绩超预期，为历史最高单季利润。
未来展望：公司作为我国最大的钛及钛合金生产科研基地，国内高端钛材的寡头之一。随着国内大飞机和军用飞机陆续进入量产进程，这将激活国内高端航空钛材长期需求。增发募投项目投产，将推动公司业绩再上一个新的台阶。
技术面分析：1）走势上看，该股目前临近压力位，短期要看能不能放量突破；2）底部筹码相对牢靠，资金看好后市；3）RPS数值目前只有2线红，说明股票还不够强势，还需要3线红来确认强度。
总市值：543.99亿
毛利率：35.32%
市盈率(动态)： 57.49
2021~2023年机构预计市盈率分别为：74.0、54.3、41.0
2021~2023年机构预计净利润增速分别为：61.4%、36.3%、32.5%
基本资料：中航高科是我国航空新材料龙头，在产业链重要环节——预浸料领域处于主导地位。公司主要业务为航空新材料研发生产、高端智能装备研发制造。主要产品新材料产品、房地产、机床产品。
最新业绩：公司发布2021年第一季度报告，报告期内公司实现营业收入9.91亿元，同比增长28.55%；实现归母净利润2.37亿元，同比增长27.61%；主要系期内重点产品航空复合材料原材料交付增长所致。
未来展望：碳纤维复材具备轻质高强与减重、耐腐蚀抗疲劳等特性，其在航空器上的应用由次承力构件扩大到主承力构件，已成为飞机结构的主要材料之一。中航高科作为国内航空预浸料核心卡位企业，拥有产业主导地位，在军机放量列装、商用飞机纷至沓来的背景下，将获得高确定性的高增长。
技术面分析：1）走势上看，目前是贴着5日线上行的，和之前的走势相比，可以说是逐步加速了；2）底部筹码牢靠，资金看好后市；3）RPS数值早就达成3线红，说明该股走势很强。
军工这块我近一个月以来是持续看好的，也不断在写文章记录自己的观点，至于核心原因还是康波周期。那么同样的，康波周期的另一大政策受益行业就是乡村振兴，因此我也是很看好今年年末农业会出重磅政策，转基因方向可能会是个重点。
如果你还有补充的，或者对军工有其他的看法，欢迎在评论区留言哦~
新材料是指正常发展但是并没有发展成熟的材料，比如一些金属玻璃和高科技产品中的新型零部件等等。
新材料在生存过程中有着重要的位置，它能使我国制造业实现质的飞跃，同时可以带动科技进步。
目前，新材料产品更新速度十分迅猛，开发周期不断缩短，创新已成为新材料发展的灵魂，同时新材料生产所需成本也在减少，耗费材料降低，这同样也能够达到节约资源的目的。
国内对高端新材料不断的扩张，政策大力支持，为新材料行业发展保驾护航。由于我国关键材料领域供给缺口较大，国家相继颁布相关政策规划大力发展新材料行业。
下面给大家整理出来6只新材料+军工潜力股
核心概念：军民融合+大飞机+新材料
公司主营业务为航天应用产品、汽车电子产品、车联网及工业物联网、石油仪器设备、电力设备的研发、生产和销售等。主要产品有航天应用、汽车电子、车联网及工业物联网。
核心概念：大飞机+碳纤维+无人机
公司主营业务是航空机轮刹车系统及刹车材料、航天用炭/炭复合材料、高性能硬质合金和稀有金属粉体材料等产品的研发、生产与销售。主要产品是飞机机轮刹车系统、飞机刹车材料、航天用炭/炭复合材料、高性能硬质合金材料、稀有金属粉体材料。
核心概念：专精特新+ 钒电池+新材料概念
阿石创新材料股份有限公司专业从事各种PVD镀膜材料研发、生产和销售，主导产品为溅射靶材和蒸镀材料两个系列产品，主要应用于光学光电子产业，用以制备各种薄膜材料。
核心概念：大飞机+特高压+无人机
公司是一家高新技术企业，公司的主营业务为电线电缆生产、销售、航空零部件加工及铝基复合新材料。 公司产品已在部分光伏项目中标。公司是一家专业生产超、特高压架空导线的企业，主要产品有钢芯铝绞线系列产品、铝包钢导线系列产品及铝合金导线系列等产品。国内架空导线龙头企业,收购的成都航飞具备GJB天一正军标质量体系认证;军工三级保密资格。
核心概念：机器人概念+新材料
公司主营业务是橡胶行业应用软件、信息化装备的研发与创新。 3、全资子公司青岛科捷自动化设备有限公司，该公司是一家专注于注塑机用机械手、钣金机械手，自动化装配/检测/包装/物流系统、机器人应用工程、专用生产检测设备等自动化设备的高新技术企业。
核心概念：航空发动机+无人机+军工
公司主要业务为航空精密零部件、结构件的生产和销售。公司于2019年3月11日接到全资子公司成都航宇超合金技术有限公司通知，成都航宇收到了相关部门颁发的《装备单位资格证书》。公司现为空客全球精密零部件八大供应商之一，正在积极推动与商飞、商发等国内大飞机龙头企业的业务合作。
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